2025年中国楼市上演离谱一幕：以前靠贷款买房，现在竟然是贷款才能把房子卖出去？

2025年中国楼市上演离谱一幕：以前靠贷款买房，现在竟然是贷款才能把房子卖出去？

现在说到楼市，身边朋友聊的已经不是怎么凑首付、怎么薅银行羊毛去多贷几万块买新房了，热词变成了“贷款卖房”，这事儿搁过去谁敢信。以前拼死攒钱，就是为了能赶紧把首付交齐，然后再从银行搞定剩下那大头，把梦想中的家搬进来。到了2025年，“卖房还要倒贴钱”这种操作居然在不少城市真的发生。

什么叫“贷款卖房”？最直白的玩法就是，你想脱手手里的老破小或者刚需盘，不仅一分钱落不下，还得自己掏腰包甚至再跑去申请消费贷，把过户和税费补上，这才算把钥匙递给下一任。有点像你花几十万买辆车，用了几年后发现只能以白菜价出掉，中间各种手续、保险费还得自个儿承担，最后可能连油钱都没挣回来。

有多少人经历过这样的魔幻剧情？三四年前，好多人拿着大概30万首付+70万贷款=100万元总价咬牙入场，那会儿觉得自己押中了家庭财富的大宝藏。但时间轮转，这套曾经让人安心的小窝，如今市场价只值七十来万。不少业主急用钱时，只能硬着头皮挂牌求售，可眼前还有将近同等数额的未清本金卡着脖子，就算找到了接盘侠也不过是帮忙归还银行欠款罢了。

别忘了，还有那些让人抓狂的税费、中介服务费用，每项都是实打实的钱。有人问：“为啥我辛苦了一圈，到头来净亏？”答案很简单——因为交易过程中这些杂七杂八的钱没人愿意替你垫，所以真正想完成解押或过户，有时候不得不去借消费贷或经营贷填坑。这波操作下来，明面上的债务虽然转移，但背地里又背上一笔新的负担，说起来真心憋屈。

其实大家都懂，从资产加速器到负债炸弹，一念之间。当初谁不是看好房地产涨势如虹，以为只要坚持持有，总有一天可以实现阶级跃迁？二十年来，无数中产家庭跟风投资，本质逻辑无非是杠杆撬动财富增长。一边享受升值带来的安全感，一边继续抵押融资改善生活，看似稳赚不赔。然而金融世界没有永远上涨的神话，当市场开始逆向运行，那种正循环瞬间就断裂成信用收缩螺旋，日常套路全反着来了：

一旦价格回调，比如你的百万元住宅缩水成七十万，对应抵押物价值直接蒸发三分之一；此刻银行风险警报拉响，要么要求补充保证金，要么干脆停放审批；整个市场流动性骤降，成交锐减，又进一步压低区域均价。这种链式反应，比小说设定还狠，多米诺骨牌一个推一个，让原本稳健理财的人突然陷入泥潭。

每次看到群友吐槽自己的期货合约（所谓“三倍杠杆”），感觉特别扎心。“首付亏光”的现实不是段子，是很多人的亲身经历。从安稳港湾变烫手山芋，其实只是数字游戏玩崩后的结果而已。比起个人折腾，更震撼的是今年各大商业银行的新动作——“亲自下场甩货”。

打开农业银行、建设银行APP，新板块赫然在列：“个贷直营房产”。各路农商行也纷纷上线专属频道，大屏幕滚动推荐特价好盘，全程像电商一样直接对接客户。据说这些直供标的一律价格极低，经常出现评估两百万、市面售价却只有十五十六万元左右，相当于官方盖章75折优惠。有媒体爆料，今年法拍渠道已经彻底堵死，各类断供企业主和普通业主潮水般涌现，使得抵押资产堆积如山，只能通过平台甩出去换现金回血。

法拍渠道为什么失灵？数据摆在那里，仅仅在今年春天，全国范围内挂牌量冲高到超过三万套，却只有不到百分之十五成功成交。不管法院还是中介机构，都快被海量库存淹没，再便宜都没人肯接单，“堰塞湖”效应越来越明显。兰州银行披露信息显示，截至十一月，他们一年之内挂出的直售数量暴涨五成以上，总计达到1779套，每一笔都是坏账压力下不得已而为之。这些数字背后站满断供者，也让传统模式彻底告别盛世繁荣时代。

于是形成了一条清晰又残酷的路径：个人撑不住选择断供→ 银行被迫收回产权 → 法拍库存越积越多但无人问津 → 各家金融机构主动跳出来做促销活动→ 大批低于成本线的直供产品砸向市场→ 二手行情全面跟跌→ 普通屋主如果想出手必须同步降价，否则根本无人搭理 → 卖不掉就索性试试“倒贴资金”，也就是传说中的“贷款卖房”。

整个链条环环相扣，没有哪个节点可以独立抽身。如果只盯某一个局部，很容易误判形势。本质是一种自我强化、自我消耗的闭环机制，看起来离奇，其实逻辑挺朴素——大家怕踩雷，于是不敢轻易冒险，加剧萎靡氛围。一字之差，从过去全民追捧“贷款买房”，到今天人人避谈甚至害怕提及“贷款卖房”，这一变化太真实，也太令人唏嘘。

政策层面对楼市一直强调居住属性，不过对于曾经高位重仓的人来说，这场调整过程难免痛苦。今年人口结构变化叠加经济环境影响，让投资客和普通购房者一起见证行业拐点，“闭眼赚钱”的年代画上句号。当然这里并没有谁错谁对，只是在周期切换里，有些故事注定要翻篇。而每一次数据刷新，都对应无数平凡家庭的不眠夜，以及若干金融机构重新洗牌之后的新尝试与博弈方式。